外匯中起息日的計算(遠期外匯交易的起息日和交割日的確定原則)
1.遠期外匯交易的起息日和交割日的確定原則
起息日和交割日
你做的產(chǎn)品一定涉及股指期貨產(chǎn)品了。
國際金融中 結(jié)算日 起息日 交割日是一個意思的不同說法。
雙方達成交易外匯協(xié)議這一天稱為成交日。達成交易后雙方履行資金劃撥、實際收付義務(wù)的行為在金融業(yè)務(wù)中稱為交割，這一天稱為交割日（也稱結(jié)算日、有效起息日）。
國債凈價交易應(yīng)計利息額的計算方法：
應(yīng)計利息額=票面利率÷365（天）*已計息天數(shù)
上述公式各要素具有以下含義：
(1)、應(yīng)計利息額：零息國債是指發(fā)行“起息日”至“成交日”所含利息金額；附息國債是指本付息期“起息日”至“成交日”所含利息金額。
(2)、票面利率：固定利率國債是指發(fā)行票面利率；浮動利率國債是指本付息期計息利率。
(3)、年度天數(shù)及已計息天數(shù)：1年按365天計算，閏年2月29日不計算利息；已計息天數(shù)是指“起息日”至“成交日”實際日歷天數(shù)。
(5)、國債交易計息原則是“算頭不算尾”，即“起息日”當(dāng)天計算利息，“到期日”當(dāng)天不計算利息；交易日掛牌顯示的“每百元應(yīng)計利息額”是包括“交易日”當(dāng)日在內(nèi)的應(yīng)計利息額；若國債持有到期，則應(yīng)計利息額是自“起息日”至“到期日”（不包括到期日當(dāng)日）的應(yīng)計利息額。
股指期貨類學(xué)習(xí)/channels/134.html不要套息，基本上我的經(jīng)驗是套息很難賺錢
2.外匯隔夜利息怎么算啊
什么是外匯隔夜利息： 隔夜利息的結(jié)算時間在每天美國東部時間的下午5:00 ，由于美國時間和北京時間有東令時和夏令時間之分（每年的10月-3月為夏令時，北京時間和美國東部時間差12小時，4月-11月為冬令時，北京時間和美國東部時間差13小時 ），今天是2月7日，所以現(xiàn)在每天結(jié)算的時間在北京時間早上6:00。
外匯隔夜利息不用自己計算的，是平臺后臺自動幫你計算好，也無法用公式來計算。它是按當(dāng)時的該貨幣利率來自動結(jié)算利息。
不過每天的利息都不算大。 賣出高息貨幣，買進低息貨幣的都可以賺到息差，反之，就要付出息差。
建議不要周五過夜持倉到周一，風(fēng)險很大，萬一周六日又任何的經(jīng)濟面消息一公布，若做反，跳開止損價來開盤就虧大了。 在即時外匯交易市場，所有交易必須在兩個工作日內(nèi)結(jié)算。
依照國際銀行慣例，在美東時間下午5點自動轉(zhuǎn)滾所有開倉部位至第二日。例如，星期一執(zhí)行的倉位，其息日為星期三。
然而，如果一個倉位在星期一開立而被隔夜持有，其息日則為星期四。星期三持倉到星期四則是例外。
因為在轉(zhuǎn)滾后本來理論上的起息日應(yīng)該是星期六，但是因為銀行在周末休息，因此實際上的起息日卻是星期一。由于考慮到周末的關(guān)系，所有在星期三持倉隔夜的倉位將會多計算兩天的利息。
起息日為節(jié)假日的倉位也將會被計算額外的利息。以下是具體的計算方式： 周一：1天隔夜利息。
周一交易，周三結(jié)算，周一持倉到周二，結(jié)算日為周三到周四，所以要支付/收取1天利息。 周二：1天隔夜利息。
周二持倉到周三，結(jié)算日為周四到周五，所以要支付/收取1天利息。 周三：3天隔夜利息。
周三持倉到周四，結(jié)算日為周五到下周一，所以要支付/收取3天利息。 周四：1天隔夜利息。
周四持倉到周五，結(jié)算日為下周一到下周二，所以要支付/收取1天利息。 周五：1天隔夜利息。
周五持倉到下周一，結(jié)算日為周二到周三，所以只要支付/收取1天利息。 外匯隔夜利息計算公式： 一：對于USD[美元]為目標幣種的組合，如GBP/USD[美元]：假設(shè)是10K帳戶，周一買入3手GBP/USD[美元]， 市場價格是：1。
7718/1。7722， 持倉隔夜至周二， PrmBuy% 0。
42。那么持有英鎊的客戶會賺取利息， 外匯隔夜利息計算方法如下： 0。
42%/360x10000x3手x1。7722x1天=$0。
62 二：對于USD[美元][美元]為基準幣種的組合，如USD[美元]/JPY：假設(shè)是100K帳戶， 周三賣空1手USD[美元]/JPY， 市場價格是107。 44/107。
47，隔夜至周四，Prm Sell%-2。18，那么賣出美元的客戶會付出利息， 外匯隔夜利息計算方法如下： -2。
18%/360x100000x3天= [$18。17] 三：對于交叉幣種的組合，如EUR/GBP：假設(shè)是1K帳戶， 周五買入5手EUR/GBP， 市場價格是0。
6885/0。6890， 隔夜至下周一，PrmBuyl%-3。
71，那么買入歐元的客戶會付出利息， 外匯隔夜利息計算方法如下： -3。71%/360x1000x5手x0。
6890x1天= [￡0。355]=[$0。
63] 美元 0-0。 25% 歐元 2。
00% 日元 0。10% 英鎊 1。
00% 澳元 3。25% 紐元 3。
50% 加元 1。00% 瑞郎 0。
50% 各主要外匯市場 交易時間表（北京時間） ? 新西蘭惠靈頓 04:00——13:00 ? 悉尼交易時間 06:00——15:00 ? 東京交易時間 08:00——15:30 ? 香港交易時間 10:00——17:00 ? 歐洲交易時間 14:30——23:00 ? 倫敦交易時間 15:30——（次日）00:30 ? 紐約交易時間 21:00——（次日）04:00 《世界主要貨幣代碼》 貨幣名稱 貨幣符號 貨幣名稱 貨幣符號 人民幣 CNY 美元 USD 日元 JPY 歐元 EUR 英鎊 GBP 瑞士法郎 CHF 加拿大元 CAD 澳大利亞元 AUD 港幣 HKD 奧地利先令 ATS 印尼盾 IDR 馬來西亞林吉特 MYR 新西蘭元 NZD 菲律賓比索 PHP 俄羅斯盧布 SUR 新加坡元 SGD 韓國元 KRW 泰銖 THB 外匯市場，也稱為“Forex”或“FX”市場，是全球最大的金融市場，日交易量3。 2兆美元。
“外匯交易”是買入一種貨幣，同時賣出另外一種貨幣。 每一種貨幣，都有國際統(tǒng)一的符號，如： 外匯是以貨幣對形式交易，例如： 歐元 / 美元 （EUR/USD） 或美元 / 日元 （USD/JPY） 。
對于新手而言，要理解一個外匯交易報價似乎很困難，其實只要掌握兩個基本點，判讀報價就會變得十分方便。 1） 前面的貨幣是基礎(chǔ)貨幣。
2） 基礎(chǔ)貨幣的價值總是以 1 為單位。例：美元 / 日元 120。
01 ，在這組報價中，美元即為基礎(chǔ)貨幣。美元 / 日元 120。
01 ，意味著 1 美元等于 120。01 日元。
無論買 / 賣，都是在交易基礎(chǔ)貨幣。 “點”的概念 國際外匯市場上，匯率的價格共有 5 位數(shù)字，匯率價格的最后一數(shù)，稱之為一點，如美金兌日圓為 114。
51 中的 0。01 、歐元兌美金為1。
2801 中的0。0001，都稱作為一點，這是匯率變動的最小基本單位。
在外匯交易中，您會看到一個兩邊的報價，由買價與賣價組成。 買價與賣價的差別為點差，交易商通過買賣的點差獲利。
外匯市場，24小時的全球市場 對于匯市投資者來說，最好的機會總是交易那些交易量最大的貨幣，即“ 主要貨幣”。今天， 85% 的外匯交易是主要貨幣，包括美元，日元，歐元，英鎊，瑞士法郎，加拿大元和澳大利亞元。
巨大的交易量，使得任何一個機構(gòu)都沒有能力操。
3.即期外匯交易的標準起息日
關(guān)于起息日是指一筆收款或付款能真正執(zhí)行生效的日期·按照國際慣例銀行所發(fā)的收、付款指令電報均應(yīng)注明起息（VALUEDATE）以確保收、付款日期明確。
起息日的計算以所含各幣種清算速度為依據(jù)，以“同日清算”為基準，結(jié)合各幣種節(jié)假日對其的不同影響，根據(jù)人民幣外匯即期競價交易日確定相應(yīng)的起息日。
人民幣外匯即期競價交易（以下簡稱“即期交易”）實行T+2的清算速度，即中國外匯交易中心與會員之間本外幣資金的清算日為交易日后的第2個工作日，清算日為雙方資金入賬的起息日。
工作日指中國及貨幣發(fā)行國或地區(qū)均營業(yè)的日期。
4.外匯中一天的倉息怎么算
1、每個貨幣，都有一個買賣利息. 就象你把資金存在銀行要收入利息，借貸要還銀行利息一個道理。
外匯隔夜利息也是一樣，但是由于是征對一個貨幣對之間的收付利息，所以稍微比我們經(jīng)常接觸的銀行算利息復(fù)雜些，但是道理一樣。買入一個貨幣，相當(dāng)于我們在外匯平臺存了一種貨幣，賣出一個貨幣， 相當(dāng)于我們向外匯平臺借了一種貨幣，我們就要付出利息。
買賣任何一個貨幣對，買入的貨幣都收到利息，賣出的貨幣都付出利息；兩個貨幣的息差（ 收到利息-付出利息），就是每天收付的隔夜利息。這樣，如果你買的貨幣利息高于你賣出的貨幣，你就會收到利息， 反過來，如果你買的貨幣利息低于你賣出的貨幣，你就會付出利息，也就是平臺要扣你利息。
這就是外匯平臺上利息的來龍去脈。我想這樣說就很好理解了吧。
那么隔夜利息具體如何計算？隔夜利息﹦年利率差/360天*1手的標準*手數(shù)*匯率價格（空、多價格不一樣）*計息天數(shù)對于USD為目標貨幣的組合：例如：GBP/USD：假設(shè)是10K（迷你手0.1手）帳戶， 周一買入3手GBP/USD， 市場價是：1.7718/1.7722， 持倉過夜至周二， 這里英鎊是高息貨幣，美元相對英鎊利息較低。比如利息差為Prmbuy0.42%（年利息差）.則持有英鎊的客戶會賺取利息，計算方式如下： 0.42%/360*10000*3手*1.7722*1天=$0.62 也就是年利息平均到天*對應(yīng)的賬戶資金*手數(shù)*買（賣）價*計息天數(shù)。
2、對于USD為基準貨幣的組合：例如USD/JPY： 假設(shè)是100K（標準手，1標準手）帳戶， 周三賣空1手USD/JPY， 市場價是107.44/107.47， 過夜至周四， PrmSell%-2.18，則賣出美元的客戶會付出利息，計算方法如下：-2.18%/360*100000*1手*3天= $18.17） （特別注意事項：每逢星期四的時候，加減的隔夜利息會是平日的三倍，因為交割實際發(fā)生于周1，隔了周末2天。）3、對于交叉貨幣的組合：例如EUR/GBP： 假設(shè)是1K(0.01手)帳戶， 周五買入5手EUR/GBP， 市場價是0.6885/0.6890， 過夜至下周一， PrmBuy%-3.71，則買入歐元的客戶會付出利息， 計算方法如下：-3.71%/360*1000*5手*0.6890x1天= （￡0.355）=($0.63)客戶如果是做多（持有）高利息的貨幣，未平倉頭寸的隔夜利息將被添加賬戶的資本內(nèi)。
反之，相關(guān)的隔夜利息會被從資金中扣除。
5.什么是外匯交易中的套息
套利交易是利用兩地利息的高低不同來營利，分為拋補套利和非拋補套利兩種。
例如假設(shè)A,B兩國貨幣匯率為1A=10B。A,B兩國年利率分別為5%,10%。
這時在A國借A國貨幣100萬，以即期匯率兌換為1000萬B國貨幣，存入B國銀行。這樣一年后可從B國銀行取出1100萬兌換成110萬A國貨幣，還A國銀行105萬，得到5萬A國貨幣。
但是一般匯率不是不變的，會有變化，因此1年以后到底1100萬B國貨幣值多少A國貨幣是不確定的，如果照上述操作1年后以即期匯率將B國貨幣換回成A國貨幣就叫非拋補套利。非拋補套利因為匯率變動的不確定因素，因此存在風(fēng)險，有可能不但不能營利還會虧本。
例如例子中1年以后A,B兩國匯率變成1A=11B的話，一年后只能換回100萬A國貨幣，因此虧損了5萬A國貨幣。 拋補套利可以消除非拋補套利的風(fēng)險，拋補套利就是在將A國貨幣兌換成B國貨幣的同時與銀行簽訂一份遠期合同，一般銀行會根據(jù)其預(yù)期訂立一個遠期匯水，根據(jù)遠期匯水可以推算出遠期報價，例如某銀行遠期報價為1A=10。
5B，則剛好保本，因此如果銀行報價1A小于10。5B的話，就是穩(wěn)賺不賠的，如果大于10。
5的話，就會虧本，計算之后就不會做此交易。 隔夜利息規(guī)則 在即時外匯交易市場，所有交易必須在兩個工作日內(nèi)結(jié)算。
隔夜轉(zhuǎn)滾表示關(guān)閉當(dāng)日的起息日的開倉部位并于第二天的起息日以計算了相關(guān)兩個貨幣的利率差別以后的價格開立相同的倉位。 依照國際銀行慣例，CMS在美東時間下午5點自動轉(zhuǎn)滾所有開倉部位至第二日。
例如，星期一執(zhí)行的倉位，其息日為星期三。然而，如果一個倉位在星期一開立而被隔夜持有，其息日則為星期四。
星期三持倉到星期四則是例外。因為在轉(zhuǎn)滾后本來理論上的起息日應(yīng)該是星期六，但是因為銀行在周末休息，因此實際上的起息日卻是星期一。
由于考慮到周末的關(guān)系，所有在星期三持倉隔夜的倉位將會多計算兩天的利息。起息日為節(jié)假日的倉位也將會被計算額外的利息。
CMS客戶可能賺取或被扣除隔夜利息，取決于其倉位開立的方向以及相關(guān)兩種貨幣的利率差別。比如說，英國的基準利率高于日本，因此如果一個客戶買入英鎊，他/她將會在美東時間下午5點賺取到隔夜利息；相反，如果他/她是賣出英鎊，那么他/她將需要在美東時間下午5點支付隔夜利息。
沒有使用過的保證金的利息計算 凡第一次存款在1萬美元以上的賬戶， 每月保持15個以上標準手的交易量， 如果沒有使用的保證金超過1萬美元，這部分金額將會獲取年利率為2%的利息。CMS保留更改利率條款和時限的權(quán)利。
當(dāng)然手續(xù)費用也是要計算進去的 。
6.即期外匯交易的標準起息日
關(guān)于起息日是指一筆收款或付款能真正執(zhí)行生效的日期·按照國際慣例銀行所發(fā)的收、付款指令電報均應(yīng)注明起息（VALUEDATE）以確保收、付款日期明確。
起息日的計算以所含各幣種清算速度為依據(jù)，以“同日清算”為基準，結(jié)合各幣種節(jié)假日對其的不同影響，根據(jù)人民幣外匯即期競價交易日確定相應(yīng)的起息日。 人民幣外匯即期競價交易（以下簡稱“即期交易”）實行T+2的清算速度，即中國外匯交易中心與會員之間本外幣資金的清算日為交易日后的第2個工作日，清算日為雙方資金入賬的起息日。
工作日指中國及貨幣發(fā)行國或地區(qū)均營業(yè)的日期。
